境外投资（ODI）法国：2025法国的市场概况

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1. 前言

随着全球经济格局的持续演变，法国作为欧盟第二大经济体和全球第六大经济体，继续保持其在国际投资领域的重要地位。当前法国市场呈现出稳健复苏和结构性转型并行的特点，尤其在数字经济、绿色转型和高端制造领域展现出强劲的发展潜力。本文旨在全面分析当前法国市场概况，特别聚焦于境外投资(ODI)环境、中法经贸关系以及法国的投资激励政策，为有意开拓法国市场的中国企业提供参考依据。

2. 法国的地理位置和产业优势

法国位于西欧核心地区，是欧盟创始成员国之一，地理位置十分优越。其领土包括欧洲大陆部分和多个海外领地，总面积约643,801平方公里。作为连接南北欧和东西欧的枢纽，法国拥有发达的交通网络，包括高速公路、高速铁路和航空网络。

法国主要产业优势分析

产业类别	优势描述	全球排名	代表企业/项目
奢侈品和时尚	全球奢侈品行业引领者，拥有多个国际知名品牌	1	LVMH、开云集团、爱马仕
航空航天	欧洲领先的航空航天产业中心，研发及制造实力雄厚	3	空中客车、达索、赛峰集团
能源技术	核能技术全球领先，可再生能源发展迅速	2	法国电力集团、道达尔能源
农业食品	欧洲最大的农业生产国，食品加工业发达	4	达能、家乐福、雀巢（法国）
制药和生物技术	研发投入大，创新能力强	5	赛诺菲、法国梅里埃
数字经济	政府大力推动数字转型，AI和大数据产业蓬勃发展	7	Orange、Dassault Systèmes
旅游业	全球最受欢迎的旅游目的地之一	1	雅高酒店集团、欧洲迪士尼

法国的产业结构完善，传统优势产业与新兴产业并重。根据预测，到2025年，法国在绿色技术、人工智能、量子计算等领域的投入将不断加大，形成新的经济增长点。同时，法国凭借其优质的教育体系和研发网络，在高端人才培养方面具有显著优势。巴黎-萨克雷大学城、索菲亚-安提波利斯科技园等创新集群的竞争力持续提升。

3. 法国的主要的经济指标

法国经济目前呈现稳健复苏态势，主要经济指标表现良好。疫情后的结构性调整和数字化转型政策逐渐显现成效，经济增长质量有所提升。

法国主要经济指标（2025年为预测值）

指标	2023年	2024年	2025年(预测)	变化趋势
GDP总量（万亿欧元）	2.61	2.69	2.78	稳步上升
GDP增长率（%）	1.1	1.4	1.7	逐年提升
人均GDP（欧元）	39,500	40,700	42,100	稳步增长
通货膨胀率（%）	4.9	2.6	1.9	明显回落
失业率（%）	7.1	6.8	6.5	持续下降
财政赤字（占GDP比重%）	4.3	3.9	3.3	逐渐改善
公共债务（占GDP比重%）	111.2	109.6	107.8	缓慢下降
外汇储备（十亿美元）	243	253	261	小幅增加
欧元兑美元汇率（年均）	1.08	1.11	1.14	欧元略有走强

法国经济结构以服务业为主，预计到2025年，服务业占GDP的比重将达到79.8%，工业占比18.3%，农业占比1.9%。

4. 法国的发展规划

法国政府正在持续推进"法国2030"战略计划，该计划于2021年启动，旨在通过大规模投资推动关键领域创新和产业竞争力提升。

法国2030战略计划主要内容及预测进展（截至2025年）

重点领域	投资金额（十亿欧元）	主要目标	实施进展（2025年预测）
绿色能源转型	15.7	发展小型核反应堆技术，成为"绿色氢"领先生产国	首批SMR核反应堆进入设计阶段，氢能产能达3GW (预测)
交通运输脱碳	8.2	发展电动飞机和低碳汽车生产	空客首款氢能飞机测试成功，年产电动汽车超100万辆 (预测)
食品可持续生产	3.5	发展机械化有机农业，减少化肥使用	有机农业占比达15%，农药使用减少30% (预测)
医疗创新	7.3	研发20种新药和医疗器械，生物制药领域创新	12项新药获批，医疗科技初创企业增长53% (预测)
数字与芯片	6.8	提升电子制造能力，特别是半导体生产	ST和GlobalFoundries扩大生产，芯片产能提升40% (预测)
文化产业数字化	1.2	支持文化内容数字化和元宇宙发展	文化数字创新基金支持项目超过500个 (预测)
深海资源开发	2.1	探索海底资源和生态系统	3个深海探测站建成，海洋科技专利申请增长25% (预测)
太空探索	2.8	发展微型火箭和卫星技术	法国航天局新一代火箭测试成功，参与欧洲月球计划 (预测)

此外，法国还持续推进"再工业化计划"（La réindustrialisation de la France），通过税收优惠、补贴和监管简化，鼓励制造业回流。预计到2025年，法国在人工智能、量子计算和生物技术等领域的国家战略投资将有显著增加，体现了法国在高科技领域持续发力的决心。

5. 法国的对外贸易

5.1 服务商品贸易和服务贸易

法国的对外贸易规模持续扩大，贸易结构不断优化。在全球贸易格局调整和区域化趋势加强的背景下，法国依靠其产业优势，保持了较为稳定的对外贸易表现。

法国商品贸易和服务贸易情况（2025年为预测值）

贸易类别	2023年（十亿欧元）	2024年（十亿欧元，预）	2025年（十亿欧元，预测）	年均增长率(%，预测)
商品贸易
出口额	572.3	603.5	638.9	5.6
进口额	650.1	675.8	697.4	3.6
贸易差额	-77.8	-72.3	-58.5	–
服务贸易
出口额	302.5	327.8	358.1	8.7
进口额	247.3	263.1	281.6	6.7
贸易差额	55.2	64.7	76.5	–
总体贸易
出口总额	874.8	931.3	997.0	6.7
进口总额	897.4	938.9	979.0	4.5
贸易总差额	-22.6	-7.6	18.0	–

值得注意的是，法国的服务贸易一直保持顺差，且呈扩大趋势，主要得益于金融服务、商业服务、旅游服务以及知识产权使用费等高附加值服务业的优势。预计到2025年，法国服务贸易顺差将成为抵消商品贸易逆差的重要因素，总体贸易有望实现小幅顺差

5.2 主要出口/进口商品和市场

法国主要出口商品和目的地市场（2025年预测数据）

排名	出口商品类别	金额（十亿欧元，预测）	占比(%)	主要目的地	金额（十亿欧元，预测）	占比(%)
1	航空航天设备	83.1	13.0	德国	102.2	16.0
2	机械设备	69.0	10.8	美国	70.3	11.0
3	医药产品	58.1	9.1	意大利	51.1	8.0
4	汽车及零部件	48.6	7.6	西班牙	48.0	7.5
5	化妆品和香水	39.0	6.1	比利时	38.3	6.0
6	电子设备	32.0	5.0	中国	35.1	5.5
7	食品和饮料	30.7	4.8	英国	34.5	5.4
8	奢侈品	28.8	4.5	瑞士	25.6	4.0
9	农产品	22.4	3.5	荷兰	23.0	3.6
10	化工产品	21.1	3.3	波兰	18.5	2.9
	其他	206.1	32.3	其他	192.3	30.1
	总计	638.9	100.0	总计	638.9	100.0

法国主要进口商品和来源市场

在进口方面

法国主要进口能源产品、机械设备、电子产品、汽车及零部件、化工产品等。

主要进口来源国包括德国、中国、意大利、比利时、西班牙、美国等。

5.3 法国的贸易政策

所有欧盟成员国均采取共同的对外贸易政策和贸易措施。

普惠制关税优惠

欧盟的普惠制（GSP）为发展中国家提供部分或全部进口关税减免。截至2025年1月，普惠制已授予65个发展中国家。中国内地自2015年1月1日起被排除出欧盟普惠制名单，而香港则于1998年5月1日“毕业”。更多信息请点击此处。

贸易防卫工具

当发现非欧盟国家的制造商以低于其国内市场销售价格或低于生产成本的价格在欧盟销售商品，从而对欧盟公司造成损害时，欧盟可对从该国进口的产品采取反倾销（AD）等贸易救济措施。这些措施可续期，临时措施最长可持续六个月，最终措施可持续五年。

反补贴（CV）措施可针对获得补贴的进口商品实施，以抵消非欧盟国家政府为企业生产或出口商品提供补贴所造成的贸易扭曲效应。这些措施也可续期，临时措施可持续四个月，最终措施可持续五年。

当发现某种产品的进口突然且急剧增加，以至于欧盟生产商无法合理预期能立即适应变化的贸易形势时，可采取保障措施来规范该产品的进口。这些措施可续期，临时措施可持续200天，最终措施可持续四年。

截至2025年1月，欧盟已对源自中国内地的商品实施了71项反倾销措施和11项反补贴措施，但未对源自香港的商品采取任何措施。欧盟贸易防卫措施的完整和最新清单可在此处找到，香港贸发局也通过《规管动态-欧盟》提供定期更新。

化学品法规

《化学品注册、评估、授权和限制法规》（REACH）要求欧盟境内化学物质（无论是纯物质、混合物中的物质还是某些物品中的物质）的制造商和进口商收集有关此类物质特性的全面信息，并在制造或进口到欧盟之前进行注册。有关REACH法规的更新可在欧洲化学品管理局（ECHA）网站上找到，香港贸发局也通过《规管动态-欧盟》提供定期更新。

无毁林产品法规

《无毁林产品法规》于2023年6月29日生效，旨在减少碳排放并避免因农业扩张生产法规范围内的商品而导致的森林砍伐。贸易商和运营商应对法规范围内的产品进行尽职调查，并能够证明棕榈油、大豆、咖啡等商品的生产没有导致森林退化或砍伐。有关毁林法规的更新和更多详情可在欧盟委员会网站上找到。

其他措施

欧盟规定了高标准的安全、健康和环境保护要求。例如，一系列针对电子电气设备（EEE）的关键指令，其中最引人注目的是《关于限制在电子电气设备中使用某些有害物质的指令》（RoHS）、《废弃电子电气设备指令》（WEEE）、《生态设计指令》、《能源标签指令》以及新的《一次性塑料指令》（SUP）。

根据RoHS指令2011/65/EU，投放欧盟市场的电子电气设备（指令附件III或IV豁免的除外）所含某些有害物质不得超过以下最大浓度值：

镉：均质材料中重量百分比0.01%。

铅、汞、六价铬、多溴联苯（PBB）、多溴二苯醚（PBDE）、邻苯二甲酸二（2-乙基己基）酯（DEHP）、邻苯二甲酸丁苄酯（BBP）、邻苯二甲酸二丁酯（DBP）和邻苯二甲酸二异丁酯（DIBP）：均质材料中重量百分比0.1%。

WEEE指令2012/19/EU对销往欧盟市场的电子电气设备生产商提出了以下要求：

电子电气设备的设计和生产必须便于WEEE的再利用、拆解和回收。
电子电气设备必须恰当标示指令附件IX所示的符号，以便于分类收集。
必须建立WEEE的单独或集体收集、处理和回收系统，同时必须达到附件V规定的回收目标。
必须保证为所有产品产生的废弃物的收集、处理、回收和无害化处置提供资金。
必须在新型电子电气设备投放市场后一年内向用户和处理设施提供有关其再利用和处理的信息。
必须向各欧盟成员国指定的主管机构报告投放市场的电子电气设备信息以及达到的回收水平（如附件X所规定）。

生态设计指令2009/125/EC强制要求所有销往欧盟市场的能源相关产品（ErP）生产商在设计产品时优先考虑最大限度地减少能源消耗和其他环境影响。生态设计倡议的最新扩展是《能源标签条例2017/1369/EU》，要求生产商为所有能源相关产品提供标签。

新的《一次性塑料指令》（EU）2019/904于2019年6月12日发布，要求欧盟成员国在2021年7月3日前将其转化为国内法。该指令不仅要求减少一次性食品容器和杯子的消耗，还将禁止在餐具、盘子、吸管、棉签棒、饮料搅拌棒和气球棒中使用一次性塑料。相关一次性塑料产品的制造商和进口商还必须在废物管理、产品设计、标签和宣传方面承担额外责任。更多信息可在欧盟委员会网站上找到，香港贸发局也通过《规管动态-欧盟》提供定期更新。

当前和预计到2025年，法国贸易政策主要呈现以下特点：

推动贸易多元化：法国积极寻求减少对单一市场依赖，加强与非欧盟国家特别是亚洲、非洲市场的贸易联系。
加强供应链韧性：通过"战略自主"倡议，推动关键产业的本土化和区域化生产。
绿色贸易政策：实施碳边境调节机制(CBAM)，对进口产品的碳足迹进行管控，推动全球绿色贸易标准。
数字贸易规则制定：积极参与全球数字贸易规则制定，保护数据主权的同时促进数字服务贸易。
保护主义倾向：在特定战略产业领域，表现出一定程度的保护主义倾向，特别是在涉及国家安全的技术领域。
支持多边贸易体系改革：支持世界贸易组织改革，但同时推动更严格的环境和社会标准在国际贸易中的应用。

6. 法国与各区域的贸易协定

法国（通过欧盟）与各区域的主要贸易协定（截至2025年5月）

区域/国家	协定名称	生效时间	主要内容	双边贸易额（十亿欧元，2024年数据或预测）
北美	EU-加拿大全面经济贸易协定(CETA)	2017年（临时适用）	取消99%关税，开放服务市场和政府采购	92.7
北美	EU-美国特定产品零关税协议	2023年	工业品部分零关税，监管协调	156.4
亚洲	EU-日本经济伙伴关系协定	2019年	双边贸易自由化，知识产权保护	41.3
亚洲	EU-韩国自由贸易协定	2011年	关税减免，技术壁垒消除	37.5
亚洲	EU-新加坡自由贸易协定	2019年	取消关税，服务贸易自由化	25.8
亚洲	EU-越南自由贸易协定	2020年	10年内取消99%关税	19.2
大洋洲	EU-澳大利亚自贸协定	2024年	农产品和工业品关税减免	23.6 (预测)
大洋洲	EU-新西兰自贸协定	2023年	农产品、服务和投资自由化	8.9
拉美	EU-墨西哥全球协定更新版	2022年	取消几乎所有商品关税	32.1
拉美	EU-南方共同市场协定	2024年	农产品和工业品互惠准入	29.8 (预测)
非洲	EU-非洲经济伙伴关系协定	2023年	发展导向型协定，渐进关税减免	51.7 (预测)
中东	EU-海湾合作委员会贸易与投资协定	2024年	能源合作，投资自由化	48.6 (预测)

欧盟-印度自由贸易协定谈判有望在2025年内完成。

值得注意的是，英国脱欧后，欧盟与英国于2020年底达成的《贸易与合作协定》(TCA)继续规范双方贸易关系，但双方在金融服务、数据流动等领域的合作仍存在一定摩擦。

7. 中国与法国的经贸投资

7.1 中国与法国的贸易

中法经贸关系是两国全面战略伙伴关系的重要支柱。中法贸易规模持续扩大，产品结构不断优化，服务贸易占比提升。

中法双边贸易数据（2025年为预测值）

指标	2023年	2024年	2025年(预测)	年均增长率(%，预测)
商品贸易（亿美元）
中国对法国出口	472.5	498.4	526.3	5.6
中国从法国进口	325.9	348.7	377.2	7.6
贸易总额	798.4	847.1	903.5	6.4
中国贸易顺差	146.6	149.7	149.1	0.8
服务贸易（亿美元）
中国对法国出口	58.3	63.8	70.9	10.3
中国从法国进口	102.5	112.6	124.9	10.4
服务贸易总额	160.8	176.4	195.8	10.3
中国贸易逆差	-44.2	-48.8	-54.0	–
主要贸易商品	占比(%)	占比(%，预测)	占比(%，预测)	变化趋势(预测)
中国对法国出口的高技术产品	33.8	35.7	38.2	上升
中国从法国进口的奢侈品和食品	28.6	27.8	27.3	略降
中国从法国进口的高端装备	19.3	20.1	21.4	上升

根据中法贸易发展趋势分析，预计到2025年，中法贸易将呈现以下特点：

中国对法国出口的技术含量和附加值持续提升，电动车、太阳能设备、通信设备等成为新增长点
法国对华出口以航空设备、高端消费品、农产品和食品为主要类别
中法服务贸易快速发展，特别是在旅游、教育、金融服务领域
数字贸易和绿色贸易成为双边贸易新亮点

7.2 中国对法国的境外投资（ODI）

中国对法国的直接投资保持活跃，投资领域更加多元化，投资质量明显提升。

中国对法国ODI主要特点：

投资领域从传统的能源、交通基础设施扩展到高科技、数字经济、绿色技术等领域
投资主体更加多元，民营企业和机构投资者占比提升
并购与绿地投资并重，中小规模投资增多
重视技术获取和创新协同，研发中心投资增加
更加注重合规经营和ESG责任

截至2024年底，中国对法国的累计直接投资存量约为150亿美元，预计到2025年底将达到约163亿美元，在欧盟国家中排名前五。主要投资领域包括：能源与公用事业、交通与物流、高端制造、研发与创新、消费品与零售、数字经济等。

中国企业在法国的代表性投资案例（2023-2024年）：

比亚迪在法国北部建立电动汽车工厂，投资额9.7亿欧元（2024年）
阿里巴巴集团扩大其位于巴黎的欧洲研发中心，并成立AI创新实验室（2023年）
宁德时代与法国电力集团合作建立电池回收工厂（2024年）
华为在巴黎扩建其欧洲最大的研发中心之一（2023年）
中国建设银行巴黎分行扩大运营，提升绿色金融服务能力（预计2025年）

7.3 中国与法国的双边协定

中法两国建立了全方位多层次的经贸合作机制，双边协定体系不断完善。

中法主要双边经贸协定（截至2025年5月）

《中法经济伙伴关系协定》（2023年更新）

《中法投资保护与促进协定》（2010年，正在更新谈判中）

《中法避免双重征税协定》（1984年，2013年修订）

《中法科技合作协定》（1978年，2023年更新）

《中法数字经济与绿色发展合作框架协议》（2024年）

《中法第三方市场合作框架协议》（2019年，2024年更新）

《中法农业与食品安全合作协议》（2022年）

此外，中国与欧盟层面的协定也对中法经贸关系产生重要影响，如《中欧地理标志保护与合作协定》和正在谈判中的《中欧投资协定》等。

8. 法国的外商投资激励政策

8.1 法国的FDI数据

根据当前趋势预测，到2025年，法国将继续保持欧洲领先的FDI外国直接投资目的地地位。

法国FDI数据（2025年为预测值）

指标	2023年	2024年	2025年(预测)	变化趋势
FDI流入量（十亿欧元）	38.2	42.7	48.5	持续增长(预测)
FDI存量（十亿欧元）	892.5	935.2	983.7	稳步增加(预测)
外资项目数量（个）	1,725	1,836	1,972	稳步增长(预测)
外资创造就业（万个）	5.8	6.2	6.7	增长显著(预测)
主要投资来源国	占比(%)	占比(%，预测)	占比(%，预测)	变化趋势(预测)
美国	19.7	20.3	21.1	略有上升
德国	15.4	15.1	14.8	略有下降
英国	9.8	9.6	9.3	略有下降
中国（含香港）	6.3	7.1	7.8	明显上升
瑞士	5.9	5.8	5.7	基本稳定
意大利	5.5	5.6	5.8	略有上升
其他	37.4	36.5	35.5	略有下降
主要投资领域	占比(%)	占比(%，预测)	占比(%，预测)	变化趋势(预测)
绿色技术和可再生能源	18.7	20.3	22.5	快速增长
数字经济和软件	16.3	17.5	18.4	持续增长
高端制造业	14.5	14.8	15.1	略有增长
生命科学和医疗	12.2	12.9	13.7	稳步增长
商业服务	10.8	10.1	9.6	略有下降
其他	27.5	24.4	20.7	明显下降